BCLP conseille Alphitan et ses fondateurs à l’occasion de l’entrée à son capital de Waterland Private Equity

BCLP a conseillé le groupe Alphitan et ses fondateurs dans le cadre de l’entrée à son capital du fonds d’investissement Waterland Private Equity. Ce dernier devient actionnaire aux côtés des fondateurs Jean-Louis Yang, Jérôme Siat et des principaux managers de la société.

Alphitan est l’un des leaders européens des services de maintien en condition opérationnelle pour les systèmes électroniques et les moteurs électriques d’équipement industriels ou embarqués. Il opère pour de nombreux clients dans des secteurs variés tels que l’agroalimentaire, le ferroviaire, les semi-conducteurs, l’aéronautique ou encore l’automobile.

Cette opération va permettre au groupe d’accélérer son développement, notamment grâce à des acquisitions ciblées à l’international et à des investissements dans les innovations de pointe, comme la maintenance prédictive. L’objectif est de lui permettre de se positionner comme référence de la maintenance de systèmes électroniques complexes à l’échelle européenne.

L'équipe de BCLP, intervenue auprès d’Alphitan dans cette opération, est composée en restructuring de Didier Bruère-Dawson (associé), en corporate de Jean-Patrice Labautière (associé), Paul Ast (collaborateur senior) et Maël Bobard (collaboratrice), en droit fiscal de Christine Daric (associée) et Thomas Poiret (collaborateur senior), en concurrence et investissements étrangers de Julie Catala Marty (associée) et en droit social de Marion Brière Ségala (associée) et Julia Schweitzer (associée du bureau de Francfort).

Lors de cette opération, BCLP est notamment intervenu sur le remboursement de la créance obligataire du fonds d’investissement Capza, partenaire de Alphitan depuis 2018, sur le refinancement de Waterland avec constitution d’une holding commune avec les fondateurs et sur le refinancement de la dette senior auprès d’un pool bancaire mené par LCL.