BCLP conseille Qair International pour un crédit syndiqué de 240 millions d’euros

BCLP a conseillé Qair International, producteur indépendant d’électricité, dans le cadre d’un crédit syndiqué d’un montant total de 240 millions d’euros auprès d’un pool bancaire regroupant dix établissements.  Ce financement marque une étape importante dans la stratégie financière du groupe, lui permettant d’optimiser sa structure de capital tout en assurant le refinancement partiel de sa dette existante.

Entreprise indépendante spécialisée dans les énergies renouvelables, Qair International développe, finance, construit et exploite des installations solaires, éoliennes, de stockage et de production d'hydrogène vert.

Avec une capacité de 1,7 GW en exploitation ou en construction, les 780 collaborateurs du Groupe développent un portefeuille de projets de 35 GW répartis dans 20 pays d'Europe, d'Amérique latine et d'Afrique.

La transaction repose sur (i) un prêt amortissable de €130 millions à maturité initiale de trois ans, prolongeable deux fois d’un an (structure 3+1+1) ; (ii) une ligne de crédit renouvelable de €110 millions et (iii) une option d’extension pouvant aller jusqu’à €100 millions via un mécanisme dit « d’accordéon ». Ce dernier permettra à Qair International d’intégrer de nouveaux partenaires bancaires à l’avenir, selon les évolutions de ses besoins de financement.

Le consortium bancaire mobilisé pour cette opération regroupe dix institutions financières internationales. Natixis Corporate & Investment Banking a agi en tant que coordinateur unique et agent de documentation. BNP Paribas, Banque CIC Sud Ouest, Caisse d’Epargne et de Prévoyance Languedoc-Roussillon, Crédit Agricole Corporate and Investment Bank, Caisse Régionale de Crédit Agricole Mutuel du Languedoc, Crédit Lyonnais et Natixis Corporate & Investment Banking ont assumé le rôle de teneurs de livres et arrangeurs mandatés.

Qair International utilisera une partie de ce financement pour rembourser une obligation de €45 millions venant à échéance en février 2026. Le reste du montant vise à soutenir les besoins généraux de l’entreprise et à consolider plusieurs lignes de crédit en cours. Crédit Agricole Corporate and Investment Bank agira en qualité d’agent et d’agent des sûretés, tandis que BNP Paribas et les entités du groupe Crédit Agricole agiront en tant que coordinateurs durabilité.

L’équipe de BCLP intervenue sur ce financement était composée de David Blondel, associé, Alexis Faou, counsel, et Fabien Lambert, collaborateur.